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배출권 거래를 고려한 쿠르노 모형 기반의 전력시장 모델링 기법에 관한 연구
Modeling of Electricity Market based on Cournot Theory in consideration of Emissions Trading 원문보기

한국지능시스템학회 논문지 = Journal of Korean institute of intelligent systems, v.24 no.4, 2014년, pp.379 - 384  

이광호 (단국대학교 전자전기공학부) ,  김욱 (부산대학교 전기공학과)

초록
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이 논문은 불완전 경쟁시장의 형태를 가지고 있는 전력시장과 탄소배출권시장에서 수익 극대화를 추구하는 발전회사의 전략적 입찰행위를 분석하는데 사용할 수 있는 쿠르노(Cournot) 기반의 전력시장 모델링 기법을 제안한다. 제안된 전력시장의 모델은 크게 두 부분으로 구성되어있다. 첫 번째 모델은 쿠르노 모델을 이용한 발전회사의 전략적 행위에 대한 모델이며, 두 번째 모델은 환경적 후생을 고려하여 전체 사회적 후생을 극대화하기 위한 시장운영자에 대한 모델이다. 두 모델의 결합을 통하여 배출권 거래를 고려한 전력시장의 모델이 구성되었으며, 이에 대한 내쉬균형점(Nash Equilibrium)을 계산하기 위하여 2단계 최적화 기법(Two-level optimization)을 사용하였다. 제안된 모델을 3개의 발전회사가 존재하는 샘플 전력시장에 적용하여 그 효용성을 검토하였다.

Abstract AI-Helper 아이콘AI-Helper

This paper proposes a Cournot model that can be used to analyze the strategic behaviors of generation companies which try to maximize their profits in an imperfectly competitive electricity and carbon markets. The proposed model consists of two parts. First, the strategic behaviors of generation com...

주제어

AI 본문요약
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문제 정의

  • 특히, 배출권 거래시장이 도입되는 초기에 온실가스 감축에 대한 재무적 부담을 경감시키기 위해서 무상 할당되는 방식의 설계가 잘못될 경우 탄소시장에서의 시장지배력이 심화될 수 있다는 연구가 발표된 바 있다[2]. 따라서, 본 논문에서는 발전회사의 입찰전략에 따라 탄소 배출권 시장 및 전력시장의 가격이 상당한 영향을 받을 수 있는 불완전 경쟁시장을 가정하고, 발전회사의 입찰전략에 따라 배출권 시장과 전력시장이 어떻게 영향을 받는지를 분석하기 위하여 게임이론의 가장 대표적인 모델링 기법 중의 하나인 쿠르노이론을 기반으로 하는 모델링을 수행한 결과를 제시한다.
  • 따라서, 본 논문에서는 불완전 경쟁시장에서의 시장참여자의 입찰전략을 분석하기 위하여 가장 널리 사용되는 게임이론의 하나인 쿠르노 모형을 전력시장과 배출권 거래시장에 적용하여 발전회사가 수익을 극대화하는 균형점을 구하였다. 제안된 모델을 간단한 형태의 전력시장에 적용하여 봄으로써 본 연구에서 제안된 모델을 어떻게 활용할 수 있는지를 제시하였다.
  • 본 논문은 이러한 기존의 전력시장에 적용되어 온 쿠르노 모형을 발전회사가 탄소 배출권 시장과 전력시장에 모두 참여하여야 하는 경우에 확대 적용하는 기법을 제안한다. 본 논문에서 제안된 모델은 2가지의 목적함수를 가지는 모델로 구성되어 있는데, 첫 번째 목적함수는 발전회사가 탄소 배출권 시장과 전력시장에서의 총 수익을 극대화하기 위하여 발전회사의 입찰전략을 의미하며, 두 번째 목적함수는 시장 운영자가 탄소 배출권 시장과 전력시장에서의 전체 사회적 후생을 극대화하기 위한 목적함수이다.
  • 탄소 배출권 시장이 없는 상태에서 과점 형태의 전력시장에 대하여 쿠르노 기반의 모델링 기법을 적용하여 발전회사의 전략적 입찰을 분석한 연구는 다수의 사례가 존재한다[8]. 본 논문은 이러한 기존의 전력시장에 적용되어 온 쿠르노 모형을 발전회사가 탄소 배출권 시장과 전력시장에 모두 참여하여야 하는 경우에 확대 적용하는 기법을 제안한다. 본 논문에서 제안된 모델은 2가지의 목적함수를 가지는 모델로 구성되어 있는데, 첫 번째 목적함수는 발전회사가 탄소 배출권 시장과 전력시장에서의 총 수익을 극대화하기 위하여 발전회사의 입찰전략을 의미하며, 두 번째 목적함수는 시장 운영자가 탄소 배출권 시장과 전력시장에서의 전체 사회적 후생을 극대화하기 위한 목적함수이다.
  • 과점시장에서는 시장 참여자가 각자가 가지고 있는 시장지배력과 시장에서의 우월적 지위를 암묵적으로 이용하여 수익을 극대화하고자 하느 것이 자연스러운 현상이다. 이 논문의 주된 목적은 탄소 배출권 시장과 전력시장 양쪽에 모두 참여하여야 하는 발전회사들의 전략적 입찰을 모델링하고 그 결과를 이용하여 이러한 전략적 입찰이 양쪽 시장에 어떠한 영향을 미치는지를 분석하고자 한다.

가설 설정

  • 다만, 신재생에너지의 경우는 탄소배출량이 이론적으로 0이므로 탄소감축목표량은 설정되지 않는 것으로 가정하였다. 이러한 신재생에너지가 존재하는 경우의 전력시장에 대한 모델링은 다음과 같다.
  • 또한, 식(2)에 포함되어 있는 발전회사의 연간 발전비용은 다음과 같이 연간 발전량 qi의 2차식으로 표현할 수 있으며, 상수 ai 및 bi는 주어진다고 가정한다.
  • 위의 식에 대한 해를 구하면 <표 4>에 나타낸 바와 같다. 이 때 mN 및 bN은 각각 1.0과 50으로 가정하였다. 표에 나타낸 바와 같이 각 발전회사들은 신재생에너지로부터 공급되는 추가적인 배출권으로 인하여 발전량이 소폭 증가하는 것을 알 수 있다.
  • 일반적으로 전력 수요는 전기요금에 음의 가격탄력성을 가지므로 식(2)의 전기요금 PE와 전력수요 d사이에는 다음과 같이 선형의 관계가 있으며, 상수 mE와 bE는 주어진다고 가정한다.
  • 전력시장 및 탄소배출권 시장의 가격은 각각 PE =-0.1d+100 및 PC =-0.2xt +25로 주어졌다고 가정하였다. 이러한 시스템에 식(12)∼식(14)를 적용한 결과는 다음과 같다.
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질의응답

핵심어 질문 논문에서 추출한 답변
탄소배출권 거래제를 가장 먼저 도입한 나라는? 기후변화협약에서 배출권 거래제(Cap-and-trade emissions trading scheme)를 쿄토 메카니즘의 하나로 채택하면서 이러한 배출권 거래제가 각 국가의 경제에 미치는 영향을 분석하기 위한 연구가 다양하게 진행되어 왔다. EU의 경우는 가장 먼저 2005년에 탄소배출권 거래제를 도입하였으며, 미국은 유럽보다 다소 늦은 2009년에 RGGI 시장이 개설되었다. 최근에는 호주나 한국과 같은 국가에서 새롭게 탄소배출권 시장의 개설을 준비중이다.
미국은 언제 RGGI 시장이 개설됐나요? 기후변화협약에서 배출권 거래제(Cap-and-trade emissions trading scheme)를 쿄토 메카니즘의 하나로 채택하면서 이러한 배출권 거래제가 각 국가의 경제에 미치는 영향을 분석하기 위한 연구가 다양하게 진행되어 왔다. EU의 경우는 가장 먼저 2005년에 탄소배출권 거래제를 도입하였으며, 미국은 유럽보다 다소 늦은 2009년에 RGGI 시장이 개설되었다. 최근에는 호주나 한국과 같은 국가에서 새롭게 탄소배출권 시장의 개설을 준비중이다.
탄소 배출권 시장을 분석하기 위한 수학적 모델로는 어떤 것들이 있나요? 탄소 배출권 시장을 분석하기 위한 수학적 모델은 지금까지 다양한 모델들이 연구된 바가 있다. 대표적으로 탄소비용이 전력시장에 미치는 재무적 영향 및 리스크를 분석하기 위하여 선형계획법(Linear programming)[3], 공급함수 모델(Supply function model)[4], VAR(Volume at Risk) 모델[5], 거시경제 모델[6], 실물 옵션 모델(Real option model)[7] 등이 사용된 연구가 발표된 바 있다.
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참고문헌 (9)

  1. J. Sijm, K. Neuhoff and Y. Chen, " $CO_2$ Cost Pass-through and Windfall Profits in the Power Sector", Electricity Policy Research Group Working Paper, EPRG 0617, May, 2006. 

  2. E. Woerdman, O. Couwenberg and A. Nentjes, "Energy Prices and Emissions Trading: Windfall Profits from Grandfathering?," European Journal of Law and Economics, Vol. 28, No. 2, 2009, pp.185-202 

  3. W. Kim, D. Chattopadhyay and J.B. Park, "Impact of Carbon Cost on Wholesale Electricity Price: A Note on Price Pass-Through Issues", Energy, Vol. 35, No. 8, Aug. 2010, pp.3441-3448 

  4. R. Green, "Carbon tax or Carbon Permits: the Impact on Generators' Risks," The Energy Journal, Vol. 29, No. 3, 2008, pp.67-89 

  5. H. Fell, EU-ETS and Nordic Electricity: a CVAR Analysis, Report No. RFFDP08-31, Resources for the Future, 2008 

  6. E. Williams, "Greenhouse Gas Allowance Allocation: Cost Pass-Through, Sector Differentiation and Economic Implications," Working Paper No. NI WP 08-01, Nicholas Institute for Environmental Policy Solution (Center on Global Change), 2008 

  7. L. Reedman, P. Graham and P. Coombes, "Using a Real-Options Approach to Model Technology Adoption under Carbon Price Uncertainty: an Application to the Australian Electricity Generation Sector," The Economic Record, Vol. 82, 2006, pp.S64-S73 

  8. M. Ventosa, A. Baillo, A. Ramos and M. Rivier, "Electricity Market Modeling Trends," Energy Policy, Vol. 33, Issue 7, May 2005, pp.897-913 

  9. S. Borenstein, J. Bushnell, E. Kahn and S. Stoft, "Market Power in California Electricity Markets," Utility Policy, Vol. 5, 1995, pp.219-236 

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