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NTIS 바로가기경영과 정보연구 = Management & information systems review, v.35 no.3, 2016년, pp.1 - 22
이경희 (강원대학교 관광경영학과) , 김경수 (강원대학교 회계학과)
We analyzed the international comovements and structural changes in the quarterly real GDP by the Markov-switching vector autoregressive model (MS-VAR) from 1971(1) to 2016(1). The main results of this study were as follows. First, the business cycle phenomenon that occurs in the models or individua...
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핵심어 | 질문 | 논문에서 추출한 답변 |
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최근 이론과 실증적 경기변동에 대한 연구가 관심을 두는 것은? | 최근 이론과 실증적 경기변동에 대한 연구는 거시경제시계열의 동행성(comovements)과 거시 경제활동의 국면전환의 비선형성(nonlinearity) 또는 비대칭성(asymmetry)에 다시 관심을 두고 있다. 통계적이고 거시경제적인 변동의 측정과 관련 하여 미국의 경기변동을 연구한 Hamilton(1989)의 모형 이후, 국면전환의 자기회귀 시계열모형은 꾸준히 인기 있는 연구대상이다. | |
마코프 국면전환 벡터자기회귀모형의 특징은? | 통계적이고 거시경제적인 변동의 측정과 관련 하여 미국의 경기변동을 연구한 Hamilton(1989)의 모형 이후, 국면전환의 자기회귀 시계열모형은 꾸준히 인기 있는 연구대상이다. 경기변동을 상호의존적인 국가들의 경제성장의 확률과정의 공통적 국면전환 특징을 나타내는 마코프 국면전환 벡터자기회귀모형(Markov-switching vector autoregressive: MS-VAR model)으로 본 연구에서 Hamilton 모형은 일반화된다. 동적인자구조 (dynamic factor structures)를 일반화함으로써 본 연구는 동적인자의 결합과 거시경제적 변동의 모델링에 대한 비선형방법을 제공할 수 있다. | |
본 연구가 국제적 변동의 공통인자에 대한 새로운 통찰력을 제공할 뿐만 아니라 MS-VAR 모형과 연계된 계량경제적 방법의 가능성을 설명하는 까닭은? | 국가간 충격의 전이에 대한 중요성에도 불구하고 최근 경기변동연구의 공통적 변동에 대한 평가와 관련하여 현재의 비선형 시계열모형을 고려한 국가간 전이효과를 조사하는 시도조차 거의 없다. 따라서 본 연구는 국제적 변동의 공통인자에 대한 새로운 통찰력을 제공할 뿐만 아니라 MS-VAR 모형과 연계된 계량경제적 방법의 가능성을 설명하고자 한다. |
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